Отчёт по итогам квартальной отчётности

Готовит отчёт на 8–12 страниц по квартальным результатам компании: превышение ожиданий, метрики, новые оценки и тезис.

СкиллAnthropicClaudeApache-2.0Загрузить архив в ClaudeПроверка не требуется

Скачать на русскомОригинал на английском (архив)Источник ↗

Что делает: Готовит отчёт на 8–12 страниц по квартальным результатам компании: превышение ожиданий, метрики, новые оценки и тезис.
Когда брать: В течение 1–2 дней после публикации квартальной отчётности компании, которая уже находится в покрытии.
Когда не брать: Если нужен отчёт о начале покрытия или короткая заметка: для них другие форматы.
Пример запроса: Сделай обновление по итогам Q3 2024 для Nike с графиками и новыми оценками.
Нужно подключить: поиск в интернете
Работает лучше с: Python (графики), скилл DOCX, модель в Excel

Входит в плагин earnings-reviewer. В Cowork и Claude Code можно поставить плагин целиком.

Как включить

Нажмите «Скачать на русском» и сохраните архив.
В Claude откройте Настройки → Capabilities → Skills → Upload skill и выберите архив.
Включите скилл переключателем.

Для терминала

Распакуйте архив и положите папку earnings-analysis в ~/.claude/skills/. Файл SKILL.md должен лежать внутри этой папки.

Текст

---
name: earnings-analysis
description: Готовит профессиональные отчёты об обновлении оценок по итогам квартальной отчётности (8–12 страниц, 3000–5000 слов) для компаний, которые уже находятся в покрытии. Формат быстрой подготовки: анализ превышения и недобора ожиданий, ключевые метрики, обновлённые оценки и пересмотренный тезис. Включает 1–3 сводные таблицы и 8–12 графиков. Используй, когда пользователь просит «обновление по отчётности», «квартальное обновление», «анализ отчётности», «результаты Q1/Q2/Q3/Q4» или отчёт после публикации результатов.
---

Обновление аналитического отчёта по итогам отчётности

Готовь профессиональные ОТЧЁТЫ ОБ ОБНОВЛЕНИИ ПО ИТОГАМ ОТЧЁТНОСТИ: анализ квартальных результатов компаний, которые уже в покрытии, по институциональным стандартам (формат JPMorgan, Goldman Sachs, Morgan Stanley).

Ключевые характеристики:

Объём: 8–12 страниц
Количество слов: 3000–5000
Таблицы: 1–3 сводные таблицы (НЕ подробные)
Рисунки: 8–12 графиков
Срок: 1–2 дня (в течение 24–48 часов после отчётности)
Аудитория: клиенты, которые уже знакомы с компанией
Фокус: что НОВОГО — превышение или недобор ожиданий, обновлённые оценки, влияние на тезис
Шрифт: Times New Roman во всём документе (если пользователь не указал иное)

Когда использовать

Используй, когда пользователь просит:

«Сделай обновление по отчётности [компании] за Q3 2024»
«Проанализируй квартальные результаты [компании]»
«Отчёт после публикации результатов [компании]»
«Обновление за Q1/Q2/Q3/Q4 по [компании]»

НЕ используй, если:

Пользователь просит «отчёт о начале покрытия» → нужен другой скилл
Пользователь просит «короткую заметку» или «быструю реакцию» → другой формат
Компания ещё не в покрытии → сначала нужен отчёт о начале покрытия

Критические требования

1. Скорость и своевременность

Публикуй в течение 24–48 часов после выхода отчётности
Пиши только НОВУЮ информацию
Не пересказывай подробно справку о компании

2. Анализ превышения и недобора ожиданий

Начинай с того, превзошла компания оценки или не дотянула
Количественно оцени расхождения (например: «Выручка превысила оценку на 120 млн $, или на 3%»)
Объясни, ПОЧЕМУ результаты отличились от ожиданий

3. Сводный формат

Не более 1–3 таблиц (только сводные, не подробные)
Без полного отчёта о прибылях и убытках, отчёта о движении денежных средств и баланса (только ключевые метрики)
Исходи из того, что читатель видел отчёт о начале покрытия

4. Ссылки и указание источников ⭐⭐⭐ ОБЯЗАТЕЛЬНО

КРИТИЧНО: правильно оформляй источники всех данных: КОНКРЕТНЫЕ источники и КЛИКАБЕЛЬНЫЕ ГИПЕРССЫЛКИ.

В каждом рисунке и каждой таблице указывай конкретные источники С КЛИКАБЕЛЬНЫМИ ССЫЛКАМИ:

Источник: 10-Q за Q3 2024, подан 8 ноября 2024 г.; пресс-релиз компании об отчётности
        [Гиперссылка «10-Q» на: https://www.sec.gov/cgi-bin/viewer?accession=...]
        [Гиперссылка «пресс-релиз об отчётности» на: https://investor.company.com/news/q3-2024]

КАК ГИПЕРССЫЛКИ ДОЛЖНЫ ВЫГЛЯДЕТЬ В WORD:

Названия документов — синие подчёркнутые кликабельные ссылки
Читатель может открыть источник через Ctrl+клик
Не голые адреса в виде текста, а оформленные гиперссылки с отображаемым текстом

ОБЯЗАТЕЛЬНЫЙ ПЕРЕЧЕНЬ ИСТОЧНИКОВ:

В каждом обновлении по отчётности указывай:

✅ Пресс-релиз об отчётности (с датой и адресом)
✅ Форма 10-Q (с датой подачи и ссылкой на EDGAR)
✅ Стенограмма звонка по отчётности (с датой)
✅ Презентация для инвесторов и дополнительные материалы (если есть)
✅ Источник консенсус-оценок (Bloomberg/FactSet и т. п., с датой)
✅ Прежний прогноз руководства (из материалов предыдущего квартала)

РАЗДЕЛ ИСТОЧНИКОВ С КЛИКАБЕЛЬНЫМИ ГИПЕРССЫЛКАМИ:

В конце отчёта добавь раздел «Источники»:

ИСТОЧНИКИ И ССЫЛКИ

Материалы по отчётности (Q3 2024):
• Пресс-релиз об отчётности (7 ноября 2024 г.)
  [Гиперссылка на всю строку: https://investor.company.com/news/q3-2024-earnings]

• Форма 10-Q (подана 8 ноября 2024 г.)
  [Гиперссылка на: https://www.sec.gov/cgi-bin/viewer?accession=...]

• Стенограмма звонка по отчётности (7 ноября 2024 г.)
  [Гиперссылка на: https://seekingalpha.com/article/...]

• Презентация для инвесторов (7 ноября 2024 г.)
  [Гиперссылка на: https://investor.company.com/presentations/q3-2024.pdf]

ЧЕК-ЛИСТ ПРОВЕРКИ:

[ ] У каждого рисунка есть источник с указанием конкретного документа и даты
[ ] У каждой таблицы есть источник со ссылкой на документ
[ ] В анализе превышения и недобора ожиданий указан источник консенсуса с датой
[ ] В изменениях прогноза указаны источники текущего и прежнего прогнозов
[ ] У ключевых статистических данных есть сноски
[ ] В разделе источников перечислены все материалы с адресами
[ ] ВСЕ адреса оформлены как КЛИКАБЕЛЬНЫЕ ГИПЕРССЫЛКИ (не простой текст)
[ ] Все документы SEC связаны гиперссылками с просмотрщиком EDGAR

5. Обновлённые оценки

Обнови прогнозные оценки по итогам результатов
Чётко покажи старые и новые оценки
Объясни, что изменилось и почему

Общий рабочий процесс

Обновление по отчётности проходит в 5 этапов:

Этап 1: Сбор данных (30–60 минут)

🚨🚨🚨 КРИТИЧНО: ОБУЧАЮЩИЕ ДАННЫЕ УСТАРЕЛИ 🚨🚨🚨

ПЕРЕД НАЧАЛОМ ВЫПОЛНИ ЭТИ 4 ШАГА ПО ПОРЯДКУ:

ПРОВЕРЬ СЕГОДНЯШНЮЮ ДАТУ — запиши текущую дату
НАЙДИ САМОЕ СВЕЖЕЕ — через веб-поиск: «[Компания] latest earnings results»
ПРОВЕРЬ ДАТУ — убедись, что отчётность вышла не раньше чем за последние 3 месяца
ПРОВЕРЬ ДАТУ СТЕНОГРАММЫ — убедись, что дата стенограммы совпадает с датой публикации отчётности

ЧАСТАЯ ОШИБКА: брать устаревшие звонки по отчётности из обучающих данных вместо поиска свежих.

ТРЕБОВАНИЯ:

✅ Ищи свежую отчётность, НЕ полагайся на обучающие данные
✅ Запиши сегодняшнюю дату и найденную дату публикации
✅ Проверь, что дата публикации не старше 3 месяцев от сегодняшней
✅ Проверь, что дата стенограммы совпадает с датой публикации
✅ Если даты не совпадают или старые (больше 3 месяцев), ищи заново

См. [references/workflow.md](references/workflow.md): подробные процедуры поиска и шаги проверки.

Этап 2: Анализ (2–3 часа)

Анализ превышения и недобора ожиданий по каждой ключевой метрике
Разбивка по сегментам, географии и продуктам
Анализ маржи и прогноза руководства
Обновление финансовой модели и оценок

См. [references/workflow.md](references/workflow.md): подробная схема анализа.

Этап 3: Построение графиков (1–2 часа)

Построй 8–12 графиков, сосредоточившись на квартальной динамике и новом:

Квартальная динамика выручки
Квартальная динамика EPS
Квартальная динамика маржи
Выручка по сегментам и географии
Ключевые операционные показатели
Сводка превышения и недобора ожиданий
Пересмотры оценок
Графики по оценке стоимости

См. [references/workflow.md](references/workflow.md): требования к графикам.

Этап 4: Подготовка отчёта (2–3 часа)

Подготовь отчёт DOCX на 8–12 страниц с заданной структурой.

См. [references/report-structure.md](references/report-structure.md): полные шаблоны постраничной структуры и требования к оформлению.

Общая структура:

Страница 1: итоги отчётности с рейтингом и целевой ценой
Страницы 2–3: подробный анализ результатов
Страницы 4–5: ключевые метрики и прогноз руководства
Страницы 6–7: обновлённый инвестиционный тезис
Страницы 8–10: оценка стоимости и прогнозные оценки
Страницы 11–12: приложение (по желанию)

Этап 5: Контроль качества и сдача (30 минут)

Перед сдачей проверь содержание, оформление, точность и своевременность.

См. [references/best-practices.md](references/best-practices.md): чек-лист качества и типичные ошибки, которых нужно избегать.

Требования к результату

Основной итоговый материал: отчёт DOCX (8–12 страниц) Имя файла: [Company]_Q[Quarter]_[Year]_Earnings_Update.docx Пример: Nike_Q2_FY24_Earnings_Update.docx

Содержание:

Страница 1: итоги с рейтингом, целевой ценой и ключевыми выводами
Страницы 2–3: подробный анализ результатов
Страницы 4–5: ключевые метрики и прогноз руководства
Страницы 6–7: оценка тезиса после обновления
Страницы 8–10: оценка стоимости и прогнозные оценки
Страницы 11–12: приложение (по желанию)
8–12 встроенных графиков
1–3 сводные таблицы
Полный раздел источников с кликабельными гиперссылками

Дополнительный итоговый материал: обновление модели в XLS (для обновлений по отчётности необязательно)

Ключевые отличия от отчёта о начале покрытия

Аспект	Обновление по отчётности	Отчёт о начале покрытия
Объём	8–12 страниц	30–50 страниц
Слов	3000–5000	10 000–15 000
Таблицы	1–3 сводные	12–20 подробных
Рисунки	8–12	25–35
Срок	1–2 дня	3–6 недель
Охват	Квартальные результаты	Компания целиком
Фокус	Что НОВОГО	Всё
Справка о компании	Краткое упоминание	6–10 страниц
Модель в XLS	Необязательна	Обязательна

Ресурсы

references/workflow.md

Подробные инструкции по этапам 1–5 с пошаговыми процедурами по сбору данных, анализу, построению графиков и подготовке отчёта.

references/report-structure.md

Полные постраничные шаблоны, форматы таблиц и требования к оформлению отчёта DOCX.

references/best-practices.md

Примеры удачных и неудачных заголовков, советы по успешной работе, типичные ошибки и полный чек-лист качества.

Зависимости

Обязательные:

Python (matplotlib, pandas, seaborn) для построения графиков
Скилл DOCX для подготовки отчёта

Необязательные:

Скилл XLS для обновления моделей (для обновлений по отчётности не нужен)

Перевод: iiuniversitet. Оригинал: https://github.com/anthropics/financial-services/tree/main/plugins/agent-plugins/earnings-reviewer/skills/earnings-analysis, лицензия Apache-2.0. Изменения: перевод на русский язык.

Оригинал на английском

---
name: earnings-analysis
description: Create professional equity research earnings update reports (8-12 pages, 3,000-5,000 words) analyzing quarterly results for companies already under coverage. Fast-turnaround format focusing on beat/miss analysis, key metrics, updated estimates, and revised thesis. Includes 1-3 summary tables and 8-12 charts. Use when user requests "earnings update", "quarterly update", "earnings analysis", "Q1/Q2/Q3/Q4 results", or post-earnings report.
---

# Equity Research Earnings Update

Create professional **EARNINGS UPDATE REPORTS** analyzing quarterly results for companies already under coverage, following institutional standards (JPMorgan, Goldman Sachs, Morgan Stanley format).

**Key Characteristics:**
- **Length**: 8-12 pages
- **Word Count**: 3,000-5,000 words
- **Tables**: 1-3 summary tables (NOT comprehensive)
- **Figures**: 8-12 charts
- **Turnaround**: 1-2 days (within 24-48 hours of earnings)
- **Audience**: Clients already familiar with the company
- **Focus**: What's NEW - beat/miss, updated estimates, thesis impact
- **Font**: Times New Roman throughout (unless user specifies otherwise)

## When to Use

Use when the user requests:
- "Create an earnings update for [Company] Q3 2024"
- "Analyze [Company]'s quarterly results"
- "Post-earnings report for [Company]"
- "Q1/Q2/Q3/Q4 update for [Company]"

**Do NOT use if:**
- User requests "initiation report" → Use different skill
- User requests "flash note" or "quick take" → Different format
- Company is not already covered → Need initiation first

## Critical Requirements

### 1. Speed & Timeliness
- Publish within 24-48 hours of earnings release
- Focus on NEW information only
- Don't rehash company background extensively

### 2. Beat/Miss Analysis
- Lead with whether company beat or missed estimates
- Quantify variances (e.g., "Revenue beat by $120M or 3%")
- Explain WHY results differed from expectations

### 3. Summary Format
- Keep tables to 1-3 (summary only, not comprehensive)
- No full P&L/Cash Flow/Balance Sheet (just key metrics)
- Assume reader has seen initiation report

### 4. Citations & Source Attribution ⭐⭐⭐ MANDATORY

**CRITICAL**: Properly cite all data with SPECIFIC sources and CLICKABLE HYPERLINKS.

**Include specific citations WITH CLICKABLE LINKS in every figure and table:**

```
Source: Q3 2024 10-Q filed November 8, 2024; Company earnings release
        [Hyperlink "10-Q" to: https://www.sec.gov/cgi-bin/viewer?accession=...]
        [Hyperlink "earnings release" to: https://investor.company.com/news/q3-2024]
```

**HOW HYPERLINKS SHOULD APPEAR IN WORD:**
- Document names appear as blue, underlined clickable links
- Reader can Ctrl+Click to open source directly
- Not plain text URLs - formatted hyperlinks with display text

**REQUIRED SOURCES LIST:**

Cite in every earnings update:
- ✅ Earnings release (with date and URL)
- ✅ 10-Q filing (with filing date and EDGAR link)
- ✅ Earnings call transcript (with date)
- ✅ Investor presentation/supplemental materials (if available)
- ✅ Consensus estimates source (Bloomberg/FactSet/etc. with date)
- ✅ Prior guidance (from previous quarter's materials)

**REFERENCE SECTION WITH CLICKABLE HYPERLINKS:**

Include "Sources" section at end of report:

```
SOURCES & REFERENCES

Earnings Materials (Q3 2024):
• Earnings Release (November 7, 2024)
  [Hyperlink entire line to: https://investor.company.com/news/q3-2024-earnings]

• Form 10-Q (Filed November 8, 2024)
  [Hyperlink to: https://www.sec.gov/cgi-bin/viewer?accession=...]

• Earnings Call Transcript (November 7, 2024)
  [Hyperlink to: https://seekingalpha.com/article/...]

• Investor Presentation (November 7, 2024)
  [Hyperlink to: https://investor.company.com/presentations/q3-2024.pdf]
```

**VERIFICATION CHECKLIST:**
- [ ] Every figure has source with specific document and date
- [ ] Every table has source with document reference
- [ ] Beat/miss analysis cites consensus source with date
- [ ] Guidance changes cite current and prior guidance sources
- [ ] Key statistics have footnotes
- [ ] Sources section lists all materials with URLs
- [ ] ALL URLs are CLICKABLE HYPERLINKS (not plain text)
- [ ] All SEC filings hyperlinked to EDGAR viewer

### 5. Updated Estimates
- Update forward estimates based on results
- Show old vs. new estimates clearly
- Explain what changed and why

## High-Level Workflow

The earnings update process follows 5 phases:

### Phase 1: Data Collection (30-60 minutes)

**🚨🚨🚨 CRITICAL: TRAINING DATA IS OUTDATED 🚨🚨🚨**

**BEFORE STARTING - COMPLETE THESE 4 STEPS IN ORDER:**
1. **CHECK TODAY'S DATE** - Write down the current date
2. **SEARCH FOR LATEST** - Use web search: "[Company] latest earnings results"
3. **VERIFY THE DATE** - Confirm earnings release is within last 3 months
4. **CHECK TRANSCRIPT DATE** - Verify transcript date matches release date

**COMMON MISTAKE**: Using outdated earnings calls from training data instead of searching for the latest.

**REQUIREMENTS:**
- ✅ Search for latest earnings - do NOT rely on training data
- ✅ Write down today's date and the release date found
- ✅ Verify release date is within 3 months of today
- ✅ Verify transcript date matches release date
- ✅ If dates don't match or are old (>3 months), search again

**See [references/workflow.md](references/workflow.md)** for detailed search procedures and verification steps.

### Phase 2: Analysis (2-3 hours)
- Beat/miss analysis for each key metric
- Segment/geographic/product breakdown
- Margin and guidance analysis
- Update financial model and estimates

**See [references/workflow.md](references/workflow.md)** for detailed analysis framework.

### Phase 3: Chart Generation (1-2 hours)
Create 8-12 charts focusing on quarterly trends and what's new:
- Quarterly revenue progression
- Quarterly EPS progression
- Quarterly margin trends
- Revenue by segment/geography
- Key operating metrics
- Beat/miss summary
- Estimate revisions
- Valuation charts

**See [references/workflow.md](references/workflow.md)** for chart specifications.

### Phase 4: Report Creation (2-3 hours)
Create 8-12 page DOCX report with specific structure.

**See [references/report-structure.md](references/report-structure.md)** for complete page-by-page templates and formatting requirements.

**High-level structure:**
- Page 1: Earnings summary with rating and price target
- Pages 2-3: Detailed results analysis
- Pages 4-5: Key metrics & guidance
- Pages 6-7: Updated investment thesis
- Pages 8-10: Valuation & estimates
- Pages 11-12: Appendix (optional)

### Phase 5: Quality Check & Delivery (30 minutes)
Verify content, formatting, accuracy, and timeliness before delivery.

**See [references/best-practices.md](references/best-practices.md)** for quality checklist and common mistakes to avoid.

## Output Specification

**Primary Deliverable**: DOCX report (8-12 pages)
**File Name**: `[Company]_Q[Quarter]_[Year]_Earnings_Update.docx`
**Example**: `Nike_Q2_FY24_Earnings_Update.docx`

**Contents:**
- Page 1: Summary with rating, price target, key takeaways
- Pages 2-3: Detailed results analysis
- Pages 4-5: Key metrics and guidance
- Pages 6-7: Updated thesis assessment
- Pages 8-10: Valuation and estimates
- Pages 11-12: Appendix (optional)
- 8-12 embedded charts
- 1-3 summary tables
- Complete sources section with clickable hyperlinks

**Optional Deliverable**: XLS model update (optional for earnings updates)

## Key Differences from Initiation Report

| Aspect | Earnings Update | Initiation Report |
|--------|----------------|-------------------|
| **Length** | 8-12 pages | 30-50 pages |
| **Words** | 3,000-5,000 | 10,000-15,000 |
| **Tables** | 1-3 summary | 12-20 comprehensive |
| **Figures** | 8-12 | 25-35 |
| **Turnaround** | 1-2 days | 3-6 weeks |
| **Scope** | Quarterly results | Complete company |
| **Focus** | What's NEW | Everything |
| **Company Background** | Brief mention | 6-10 pages |
| **XLS Model** | Optional | Required |

## Resources

### references/workflow.md
Detailed Phase 1-5 instructions with step-by-step procedures for data collection, analysis, chart generation, and report creation.

### references/report-structure.md
Complete page-by-page templates, table formats, and formatting requirements for the DOCX report.

### references/best-practices.md
Examples of good/bad headlines, tips for success, common mistakes to avoid, and comprehensive quality checklist.

## Dependencies

**Required:**
- Python (matplotlib, pandas, seaborn) for chart generation
- DOCX skill for report creation

**Optional:**
- XLS skill for model updates (not required for earnings updates)

Источник: anthropics/financial-services / earnings-reviewer / earnings-analysis ↗. Ссылка проверена 2026-10-10.

Тот же скилл есть в: anthropics/financial-services / equity-research / earnings-analysis.

---
name: earnings-analysis
description: Готовит профессиональные отчёты об обновлении оценок по итогам квартальной отчётности (8–12 страниц, 3000–5000 слов) для компаний, которые уже находятся в покрытии. Формат быстрой подготовки: анализ превышения и недобора ожиданий, ключевые метрики, обновлённые оценки и пересмотренный тезис. Включает 1–3 сводные таблицы и 8–12 графиков. Используй, когда пользователь просит «обновление по отчётности», «квартальное обновление», «анализ отчётности», «результаты Q1/Q2/Q3/Q4» или отчёт после публикации результатов.
---

# Обновление аналитического отчёта по итогам отчётности

Готовь профессиональные **ОТЧЁТЫ ОБ ОБНОВЛЕНИИ ПО ИТОГАМ ОТЧЁТНОСТИ**: анализ квартальных результатов компаний, которые уже в покрытии, по институциональным стандартам (формат JPMorgan, Goldman Sachs, Morgan Stanley).

**Ключевые характеристики:**
- **Объём**: 8–12 страниц
- **Количество слов**: 3000–5000
- **Таблицы**: 1–3 сводные таблицы (НЕ подробные)
- **Рисунки**: 8–12 графиков
- **Срок**: 1–2 дня (в течение 24–48 часов после отчётности)
- **Аудитория**: клиенты, которые уже знакомы с компанией
- **Фокус**: что НОВОГО — превышение или недобор ожиданий, обновлённые оценки, влияние на тезис
- **Шрифт**: Times New Roman во всём документе (если пользователь не указал иное)

## Когда использовать

Используй, когда пользователь просит:
- «Сделай обновление по отчётности [компании] за Q3 2024»
- «Проанализируй квартальные результаты [компании]»
- «Отчёт после публикации результатов [компании]»
- «Обновление за Q1/Q2/Q3/Q4 по [компании]»

**НЕ используй, если:**
- Пользователь просит «отчёт о начале покрытия» → нужен другой скилл
- Пользователь просит «короткую заметку» или «быструю реакцию» → другой формат
- Компания ещё не в покрытии → сначала нужен отчёт о начале покрытия

## Критические требования

### 1. Скорость и своевременность
- Публикуй в течение 24–48 часов после выхода отчётности
- Пиши только НОВУЮ информацию
- Не пересказывай подробно справку о компании

### 2. Анализ превышения и недобора ожиданий
- Начинай с того, превзошла компания оценки или не дотянула
- Количественно оцени расхождения (например: «Выручка превысила оценку на 120 млн $, или на 3%»)
- Объясни, ПОЧЕМУ результаты отличились от ожиданий

### 3. Сводный формат
- Не более 1–3 таблиц (только сводные, не подробные)
- Без полного отчёта о прибылях и убытках, отчёта о движении денежных средств и баланса (только ключевые метрики)
- Исходи из того, что читатель видел отчёт о начале покрытия

### 4. Ссылки и указание источников ⭐⭐⭐ ОБЯЗАТЕЛЬНО

**КРИТИЧНО**: правильно оформляй источники всех данных: КОНКРЕТНЫЕ источники и КЛИКАБЕЛЬНЫЕ ГИПЕРССЫЛКИ.

**В каждом рисунке и каждой таблице указывай конкретные источники С КЛИКАБЕЛЬНЫМИ ССЫЛКАМИ:**

```
Источник: 10-Q за Q3 2024, подан 8 ноября 2024 г.; пресс-релиз компании об отчётности
        [Гиперссылка «10-Q» на: https://www.sec.gov/cgi-bin/viewer?accession=...]
        [Гиперссылка «пресс-релиз об отчётности» на: https://investor.company.com/news/q3-2024]
```

**КАК ГИПЕРССЫЛКИ ДОЛЖНЫ ВЫГЛЯДЕТЬ В WORD:**
- Названия документов — синие подчёркнутые кликабельные ссылки
- Читатель может открыть источник через Ctrl+клик
- Не голые адреса в виде текста, а оформленные гиперссылки с отображаемым текстом

**ОБЯЗАТЕЛЬНЫЙ ПЕРЕЧЕНЬ ИСТОЧНИКОВ:**

В каждом обновлении по отчётности указывай:
- ✅ Пресс-релиз об отчётности (с датой и адресом)
- ✅ Форма 10-Q (с датой подачи и ссылкой на EDGAR)
- ✅ Стенограмма звонка по отчётности (с датой)
- ✅ Презентация для инвесторов и дополнительные материалы (если есть)
- ✅ Источник консенсус-оценок (Bloomberg/FactSet и т. п., с датой)
- ✅ Прежний прогноз руководства (из материалов предыдущего квартала)

**РАЗДЕЛ ИСТОЧНИКОВ С КЛИКАБЕЛЬНЫМИ ГИПЕРССЫЛКАМИ:**

В конце отчёта добавь раздел «Источники»:

```
ИСТОЧНИКИ И ССЫЛКИ

Материалы по отчётности (Q3 2024):
• Пресс-релиз об отчётности (7 ноября 2024 г.)
  [Гиперссылка на всю строку: https://investor.company.com/news/q3-2024-earnings]

• Форма 10-Q (подана 8 ноября 2024 г.)
  [Гиперссылка на: https://www.sec.gov/cgi-bin/viewer?accession=...]

• Стенограмма звонка по отчётности (7 ноября 2024 г.)
  [Гиперссылка на: https://seekingalpha.com/article/...]

• Презентация для инвесторов (7 ноября 2024 г.)
  [Гиперссылка на: https://investor.company.com/presentations/q3-2024.pdf]
```

**ЧЕК-ЛИСТ ПРОВЕРКИ:**
- [ ] У каждого рисунка есть источник с указанием конкретного документа и даты
- [ ] У каждой таблицы есть источник со ссылкой на документ
- [ ] В анализе превышения и недобора ожиданий указан источник консенсуса с датой
- [ ] В изменениях прогноза указаны источники текущего и прежнего прогнозов
- [ ] У ключевых статистических данных есть сноски
- [ ] В разделе источников перечислены все материалы с адресами
- [ ] ВСЕ адреса оформлены как КЛИКАБЕЛЬНЫЕ ГИПЕРССЫЛКИ (не простой текст)
- [ ] Все документы SEC связаны гиперссылками с просмотрщиком EDGAR

### 5. Обновлённые оценки
- Обнови прогнозные оценки по итогам результатов
- Чётко покажи старые и новые оценки
- Объясни, что изменилось и почему

## Общий рабочий процесс

Обновление по отчётности проходит в 5 этапов:

### Этап 1: Сбор данных (30–60 минут)

**🚨🚨🚨 КРИТИЧНО: ОБУЧАЮЩИЕ ДАННЫЕ УСТАРЕЛИ 🚨🚨🚨**

**ПЕРЕД НАЧАЛОМ ВЫПОЛНИ ЭТИ 4 ШАГА ПО ПОРЯДКУ:**
1. **ПРОВЕРЬ СЕГОДНЯШНЮЮ ДАТУ** — запиши текущую дату
2. **НАЙДИ САМОЕ СВЕЖЕЕ** — через веб-поиск: «[Компания] latest earnings results»
3. **ПРОВЕРЬ ДАТУ** — убедись, что отчётность вышла не раньше чем за последние 3 месяца
4. **ПРОВЕРЬ ДАТУ СТЕНОГРАММЫ** — убедись, что дата стенограммы совпадает с датой публикации отчётности

**ЧАСТАЯ ОШИБКА**: брать устаревшие звонки по отчётности из обучающих данных вместо поиска свежих.

**ТРЕБОВАНИЯ:**
- ✅ Ищи свежую отчётность, НЕ полагайся на обучающие данные
- ✅ Запиши сегодняшнюю дату и найденную дату публикации
- ✅ Проверь, что дата публикации не старше 3 месяцев от сегодняшней
- ✅ Проверь, что дата стенограммы совпадает с датой публикации
- ✅ Если даты не совпадают или старые (больше 3 месяцев), ищи заново

**См. [references/workflow.md](references/workflow.md)**: подробные процедуры поиска и шаги проверки.

### Этап 2: Анализ (2–3 часа)
- Анализ превышения и недобора ожиданий по каждой ключевой метрике
- Разбивка по сегментам, географии и продуктам
- Анализ маржи и прогноза руководства
- Обновление финансовой модели и оценок

**См. [references/workflow.md](references/workflow.md)**: подробная схема анализа.

### Этап 3: Построение графиков (1–2 часа)
Построй 8–12 графиков, сосредоточившись на квартальной динамике и новом:
- Квартальная динамика выручки
- Квартальная динамика EPS
- Квартальная динамика маржи
- Выручка по сегментам и географии
- Ключевые операционные показатели
- Сводка превышения и недобора ожиданий
- Пересмотры оценок
- Графики по оценке стоимости

**См. [references/workflow.md](references/workflow.md)**: требования к графикам.

### Этап 4: Подготовка отчёта (2–3 часа)
Подготовь отчёт DOCX на 8–12 страниц с заданной структурой.

**См. [references/report-structure.md](references/report-structure.md)**: полные шаблоны постраничной структуры и требования к оформлению.

**Общая структура:**
- Страница 1: итоги отчётности с рейтингом и целевой ценой
- Страницы 2–3: подробный анализ результатов
- Страницы 4–5: ключевые метрики и прогноз руководства
- Страницы 6–7: обновлённый инвестиционный тезис
- Страницы 8–10: оценка стоимости и прогнозные оценки
- Страницы 11–12: приложение (по желанию)

### Этап 5: Контроль качества и сдача (30 минут)
Перед сдачей проверь содержание, оформление, точность и своевременность.

**См. [references/best-practices.md](references/best-practices.md)**: чек-лист качества и типичные ошибки, которых нужно избегать.

## Требования к результату

**Основной итоговый материал**: отчёт DOCX (8–12 страниц)
**Имя файла**: `[Company]_Q[Quarter]_[Year]_Earnings_Update.docx`
**Пример**: `Nike_Q2_FY24_Earnings_Update.docx`

**Содержание:**
- Страница 1: итоги с рейтингом, целевой ценой и ключевыми выводами
- Страницы 2–3: подробный анализ результатов
- Страницы 4–5: ключевые метрики и прогноз руководства
- Страницы 6–7: оценка тезиса после обновления
- Страницы 8–10: оценка стоимости и прогнозные оценки
- Страницы 11–12: приложение (по желанию)
- 8–12 встроенных графиков
- 1–3 сводные таблицы
- Полный раздел источников с кликабельными гиперссылками

**Дополнительный итоговый материал**: обновление модели в XLS (для обновлений по отчётности необязательно)

## Ключевые отличия от отчёта о начале покрытия

| Аспект | Обновление по отчётности | Отчёт о начале покрытия |
|--------|----------------|-------------------|
| **Объём** | 8–12 страниц | 30–50 страниц |
| **Слов** | 3000–5000 | 10 000–15 000 |
| **Таблицы** | 1–3 сводные | 12–20 подробных |
| **Рисунки** | 8–12 | 25–35 |
| **Срок** | 1–2 дня | 3–6 недель |
| **Охват** | Квартальные результаты | Компания целиком |
| **Фокус** | Что НОВОГО | Всё |
| **Справка о компании** | Краткое упоминание | 6–10 страниц |
| **Модель в XLS** | Необязательна | Обязательна |

## Ресурсы

### references/workflow.md
Подробные инструкции по этапам 1–5 с пошаговыми процедурами по сбору данных, анализу, построению графиков и подготовке отчёта.

### references/report-structure.md
Полные постраничные шаблоны, форматы таблиц и требования к оформлению отчёта DOCX.

### references/best-practices.md
Примеры удачных и неудачных заголовков, советы по успешной работе, типичные ошибки и полный чек-лист качества.

## Зависимости

**Обязательные:**
- Python (matplotlib, pandas, seaborn) для построения графиков
- Скилл DOCX для подготовки отчёта

**Необязательные:**
- Скилл XLS для обновления моделей (для обновлений по отчётности не нужен)

Перевод: iiuniversitet. Оригинал: https://github.com/anthropics/financial-services/tree/main/plugins/agent-plugins/earnings-reviewer/skills/earnings-analysis, лицензия Apache-2.0. Изменения: перевод на русский язык.